【Python量化实战宝典 #21】北向资金跟随手册：聪明钱择时信号（Python 可跑）

手册定位：模块三第 5 篇。北向资金（陆股通）被市场视为「聪明钱」，其持续净流入常领先行情。本篇讲怎么用北向净流入序列构建择时信号。

数据来源复用 #05 北向资金（历史走势 /ht/nbzj/bxls/1）。

1. 你将得到什么

北向每日/累计净流入序列的取数与整理；
三种信号：连续净流入天数、N 日净流向、北向突破均线；
北向信号与指数择时的结合；
北向跟随的 4 个坑（短线噪声、政策扰动、额度、与指数背离）。

2. 取数约定（复用）

信号	来源端点	见
北向历史走势	`/ht/nbzj/bxls/1`（日）	#05
北向最新概览	`/ht/nbzj/lxgl`	#05

3. 数据来源（复用，不重复罗列）

详见 #05 资金流向接口手册（北向 /ht/nbzj/*）。

4. 核心模板函数（自包含可跑）

python 复制代码

import pandas as pd
import numpy as np

_MOCK = True


def north_signal(north_inflow, n=5):
    """north_inflow: 北向每日净流入序列(升序)。返回持仓信号(1/0)。"""
    s = pd.Series(north_inflow)
    roll = s.rolling(n).sum()
    # N日累计净流入>0 且 当日>0 -> 看多持仓
    return ((roll > 0) & (s > 0)).astype(int)


def consec_up(signal_series):
    """连续净流入天数（用于强度）。"""
    s = pd.Series(signal_series)
    return s.groupby((s != s.shift()).cumsum()).cumsum()


def run_check():
    # 演示：10天北向净流入（正负交替），后段持续为正
    north = [ -2e9, 1e9, -1e9, 3e9, 4e9, 5e9, 6e9, 2e9, 3e9, 4e9]
    sig = north_signal(north, n=5)
    assert sig.iloc[-1] == 1           # 末段持续净流入 -> 持仓
    assert sig.iloc[2] == 0            # 早段反复 -> 空仓
    print("校验通过 | 末态北向信号=%d 连续天数=%d" % (sig.iloc[-1], consec_up(sig).iloc[-1]))
    return sig


if __name__ == "__main__":
    run_check()

5. 跑通示例

python 复制代码

sig = run_check()
# 把北向信号作为「大盘是否可持仓」的开关，叠加 #17 个股择时
print("大盘北向开关:", "可持仓" if sig.iloc[-1] else "观望")

6. 坑与注意事项

短线噪声：单日北向受汇率、外围影响大，用 N 日累计平滑，别看一天定方向。
政策扰动：北向交易规则/额度调整会造成异常值，要做去极值。
额度天花板：北向有每日额度，极端日会「买满」失真，信号要做截断。
与指数背离：北向看多但指数跌的背离期常见，最好和价格趋势（#17/#18）共振确认。

7. 小结与下一篇预告

北向跟随补上「资金面择时」维度。下一篇讲涨跌停/连板情绪------用市场情绪指标（涨停数、连板高度）做择时。

下一篇预告：《【Python量化实战宝典 #22】涨跌停、连板情绪手册：情绪指标构建（Python 可跑）》

8. 免责声明

本文为择时方法示例，演示数据为虚构，不构成投资建议。